Cómo invertimos

No controlas el mar. Por eso cuidamos lo que sí: el rumbo, lo que llevas a bordo y cuánto dura la travesía.

01

El rumbo

Primero, saber adónde vas y cuánto riesgo aguantas.

Antes de invertir un euro miramos tres cosas contigo:

  1. Cuánto estás dispuesto a perderEn euros, no en porcentajes, y sin que cambie tu vida.
  2. Cuándo necesitarás el dineroEl dinero del año que viene no se invierte igual que el de dentro de veinte.
  3. Qué colchón tienesAhorros para vivir si algo se tuerce, para no vender nunca en el peor momento.

Con eso elegimos uno de cinco perfiles. Esto es lo que podría caer cada uno en un año tan malo como 2008:

Defensivo−7 %20 % en bolsa
Moderado-defensivo−14 %35 % en bolsa
Moderado−25 %55 % en bolsa
Moderado-agresivo−35 %75 % en bolsa
Agresivo−44 %90 % en bolsa

Estimación de nuestro modelo, no una previsión.

Descubre tu perfil de riesgo

02

Lo que llevas a bordo

Pocas piezas, cada una con un papel claro.

El mundo entero, sin apuestasFondos indexados con miles de empresas. Seguimos el mercado mundial en lugar de apostar por un país o una región.
Renta fija que protegeEn los perfiles prudentes tiene que amortiguar las caídas. Casi la mitad va a monetario y evitamos la deuda a muy largo plazo.
Algo de oroUna parte pequeña que suele comportarse distinto que la bolsa.
Una pizca de bitcoinDesde el perfil Moderado, entre un 2 % y un 5 %. Nunca más.

03

La travesía

Cuánto tiempo puede esperar tu dinero.

Según para qué sea el dinero, la travesía es corta o larga, y eso decide cómo invertirlo. Lo que vas a necesitar pronto no va a la bolsa: primero, un colchón; después, invertimos lo que puede esperar.

Y en las travesías largas el tiempo trabaja a tu favor, porque lo ganado también gana:

100 €hoy
179 €10 años
321 €20 años
574 €30 años

Ejemplo ilustrativo: 100 € al 6 % anual constante, antes de costes e impuestos. Los mercados reales no suben en línea recta.

04

Cuando hay temporal

El plan se escribe con calma, para cumplirlo cuando no la hay.

Un temporal es una caída fuerte de la bolsa. Desde 2007, la bolsa de EE. UU. cayó un 57 % y tardó unos cinco años y medio en recuperarse. Quien vendió con miedo se perdió la vuelta.

  • Revisamos cada cartera cada mes, y a fondo cada trimestre.
  • Si una parte se aleja demasiado de su peso, la devolvemos a su sitio.
  • Si la bolsa mundial cae más de un 20 %, te escribimos antes de que tengas que preguntar.

Fuente: Yardeni Research, S&P 500 (índice de precios, sin dividendos), caída de máximo a mínimo y tiempo hasta recuperar el máximo.

05

Qué nos diferencia

Lo que hacemos distinto.

Pesa pocoLos fondos que usamos cuestan de media en torno a un 0,12 % al año; los del núcleo, un 0,06 %. Un fondo de bolsa medio en España, cerca de un 1,8 %.
Prudente de verdadEn los perfiles prudentes, la renta fija está para amortiguar las caídas, así que evitamos la deuda a muy largo plazo.
El mercado entero, sin apuestasSeguimos el mercado mundial con fondos indexados, también en renta fija: a 10 años, casi 9 de cada 10 fondos activos de deuda pública en euros quedan por detrás de su índice.
Lo que otros no tienenUna pizca de oro y de bitcoin, un cuestionario que mide cuánto puedes perder de verdad y una persona al otro lado.

El 0,12 % es el coste de los fondos; no incluye nuestro servicio. Fondo medio: CNMV. Renta fija: SPIVA Europa, cierre de 2025.